远期汇率计算

Question

伦敦外汇市场上英镑对美元的即期汇率为1￡=$1、6322~1、6450，三个月的掉期点为33~55，三个月英镑对美元的远期汇率（完整报价）处于什么水平？

Answer 1

远期汇率=即期汇率+即期汇率×（B拆借利率－A拆借利率）×远期天数÷360

远期汇率的计算

远期汇率的计算公式是国际金融市场上比较重要和有用的一个计算公式。通过计算公式

可以发现：A/B货币对于远期汇率与A、B这 两种货币汇率的未来变动趋势没有一点关系，远期汇率贴水（低于即期汇率）并不代表这两种货币的 汇率在未来一段时间会下跌，只是表明A货币的利率高于B货币的利率。

同样，远期汇率升水也不代表货币汇率在将来要上升，只是表明A货币的利率低于B货币的利率。远期汇率只是与A、B 这两种货币的利率和远期的天数有关。掌握这点对运用远期业务防范汇率风险十分有用。

远期汇率＝即期汇率+升水或－贴水（注：小/大为升水，大/小为贴水）
一个月远期汇率为：56/45

由远期汇率可知一个月后美元贴水，所以：

一个月后远期汇率为 USD/JPY=(116.34-0.56)/(116.50-0.45)=115.78/116.05

相比之下，美元贬值，日元升值。

三个月后照样美元贴水，按同样方法计算即可。

扩展资料：

远期汇率是“即期汇率”的对称。远期外汇买卖的汇率。通常在远期外汇买卖合约中规定。远期合约到期时，无论即期汇率变化如何，买卖双方都要按合约规定的远期汇率执行交割。远期汇率与即期汇率的差额称为远期差价，或远期汇水，通常用升水、贴水或平价来表示。

一国货币的远期汇率高于即期汇率称为升水，远期汇率低于即期汇率称为贴水，二者相同称为平价。按照利率平价理论，远期差价通常反映了两种货币的利差。即利率高的货币一般表现为贴水，利率低的货币一般表现为升水。

远期汇率的高低直接关系到利用远期外汇交易进行抵补保值、套汇套利和投机活动的损益。

参考资料：百度百科-远期汇率

Answer 2

Answer 3

三个月英镑对美元的远期汇率￡1=$(1.6322+0.0033)~(1.6450+0.0055)
$1.6355~1.6505
在即期与远期的换算中,如果远期点数大数在前,则远期汇率加上点数,小加小,大加大本回答被提问者采纳

Answer 4

已有这两个回答我有点怀疑：“点数第一栏大于第二栏的 小减小，大减大”好像有问题。详细请参考这ppt
个https://wenku.baidu.com/view/e43e7907846a561252d380eb6294dd88d1d23d59?sfr_fb=0

Answer 5

结果就是楼上那位说的。
我在此在补充一点通用的方法：远期汇率下第一栏点数大于第二栏点数，其实际远期汇率的计算方法则从相应的即期汇率减去远期的点数；如远期汇率第一栏点数小于第二栏点数，其实际远期汇率的计算方法则在相应的即期汇率上在加上远期的点数，直接标价法、间接标价法以及国际市场上的美元标价法与非美元标价法均按此原则计算。